فصل چهارم - تحلیل تکنیکال - بخش پنجم - مقدمه ای بر نمودار شمعی

  • گیلان بورس GuilanFX

فهرست مطلب

 مقدمه ای بر نمودار شمعی(کندل استیک)
در مقایسه با سایر نمودارها، نمودار شمعی ژاپنی درک بهتری از ارزش، یا به عبارت دقیق تر تفسیر ارزش مورد معامله را برای سرمایه گذاران و معامله گران فراهم می کند. همینطور با استفاده از این نمودار می توان درک بهتری از عوامل روانشناسی تاثیرگذار روی معامله گران مثل ترس، طمع و امید می دهد چرا که همه این عوامل در نوسانات قیمت بروز پیدا می کنند.
قبل از اینکه سراغ الگوهای نمودار شمعی و نحوه معامله براساس آنها برویم، باید بدانیم که خود شمعی ها چه چیزهایی را نشان می دهند.

شمع های بلند
شمعی های بلند نشان دهنده یک فشار قوی در فروش یا خرید هستند؛ به این معنی که قیمت ها کاهش یا افزایش شدیدی نسبت به قیمت اولیه خواهند داشت (معامله گران به بازار هجوم خواهند آورد).
وقتی درباره شمعی های بلند صحبت می کنیم، به بدنه شمعی ها اشاره داریم.

کندل بلند و کشیده

(تصویر 5)


اما در مقایسه با چه چیزی اینها را بلند می خوانیم؟
این شمع ها در مقایسه با عملکرد شمع قبلی شان بلند خوانده می شوند. یک شمع بلند باید با دقت زیادی تشخیص داده شود تا در حکم یک الگوی معتبر عمل کند؛ اگر هرگونه شک و تردیدی وجود داشته باشد به این معنی است که شمع به قدر کافی بلند نبوده است.

شمع کوتاه
شمع کوتاه می تواند بیانگر دو چیز باشد: فقدان حجم زیاد یا دوره ای از دودلی و تردید میان سرمایه گذاران (برابر شدن عرضه و تقاضا).

کندل کوتاه(تصویر 6)

شمعی های کوتاه هم با شمعی قبلی شان مقایسه می شوند تا اعتبار شمعی مورد ارزیابی قرار بگیرد.

Marubozu
شمعی های Marubozu (به معنی تراشیده) بسیار قوی هستند. این شمع ها هیچ سایه ای ندارند که این به این معناست که قیمت اولیه با قیمت بالا/پایین بازه زمانی برابر است و قیمت نهایی هم با قیمت بالا/پایین بازه زمانی برابر است.

کندل تراشیده

(تصویر 7)

تفسیر این نوع شمعی ها محل تشکیل آنها در نمودار بستگی دارد. اگر یک Marubozu صعودی در یک روند نزولی ظاهر شود، می تواند علامتی معکوس شدن بازار برای کوتاه مدت باشد (که خریداران باید از لحظه اول این موقعیت را کنترل کنند).اگر یک Marubozu نزولی در بالای یک محدوده بدون روند ظاهر شود می تواند علامت فشار نهایی در بازار باشد؛در هر صورت این تفسیر به شمعی های قبلی بستگی دارد. این نکته در باره یک Marubozu صعودی هم صدق می کند.
اگر Marubozu یک سطح حمایت یا مقاومت شدید را بشکند، به احتمال زیاد بازار به مسیری که شکست در آن رخ داده است ادامه خواهد داد.

شمع Doji
شمع های Doji یک دوره تردید و بی تصمیمی یا رقابت شدید میان خریدان و فروشندگان را نشان می دهند.

کندل دوجی

(تصویر 8)

شمع های Doji وقتی شکل می گیرند که قیمت اولیه و قیمت نهایی تقریباً مشابه (یا بسیار نزدیک) باشند. به صورت ایده آل، قیمت اولیه و نهایی باید با هم برابر باشند؛ اما به خاطر داشته باشید که نکته مهم در اینجا ماهیت هر شمعی است.
برای مثال، برابر بودن قیمت اولیه و قیمت نهایی به ما نشان می دهد که وقتی قیمت بالا رفته است فروشندگان کنترل بازار را در دست داشته اند و وقتی قیمت پایین بوده است، کنترل قیمت در دست فروشندگان بوده است.
شمع های Doji به تنهایی خنثی درنظر گرفته می شوند، اما هشداردهنده هم هستند. به عنوان مثال اگر در یک روند نزولی، قبل از شمعی Doji یک شمعی بلند سفید قرار داشته باشد، احتمالاً بازار معکوس خواهد شد.

شمع با سایه گسترده
شمع با سایه گسترده به آن دسته از شمعی هایی گفته می شود که بدنه کوچک و سایه هایی بلندتر از بدنه شان دارند.

کندل با سایه گسترده(تصویر 9)

شمع با سایه گسترده، نوعی شمع Doji است که نشان دهنده دوره ای از بی تصمیمی و کنش شدید بین خریداران و فروشندگان است؛ بدون آنکه هیچ یک از این دو گروه تسلط بیشتری بر بازار داشته باشند.
شمع های سایه گسترده خنثی درنظر گرفته می شوند تا وقتی که یک شمعی بلند صعودی (سیاه) یا نزولی (سفید) بعد از آنها در نمودار ظاهر شود.

Doji پایه بلند
سایه بالایی یا پایینی بلند مشخصه این شمع است و نشان دهنده قیمت اولیه و نهایی مشابه می باشد.
این شمعی ها هم نشان دهنده کنش شدید میان خریداران و فروشندگان است؛ درحالیکه هیچ یک از آنها کنترلی روی قیمت ها ندارند.
Dragonfly doji و Gravestone doji دو نوع مختلف شمع Doji هستند.

Dragonfly doji

Dragonfly doji(تصویر 10)

شمع Dragonfly (به معنای سنجاقک) سایه پایینی بلندی دارد و وقتی روی نمودارظاهر می شود که قیمت اولیه و نهایی نزدیک به بالای محدوده بدون روند نزدیک باشد. در این هنگام کنترل بازار و قیمت ها ابتدا در دست فروشندگان است اما کمی بعد خریداران مجذوب قیمت های پایین می شوند و کنترل قیمت ها را در دست می گیرند.
این نوع نمودار بیشتر صعودی هستند تا نزولی زیرا فروشندگان قادر نیستند قیمت ها را پایین تر ببرند چرا که خریداران کنترل قیمت ها را در دست دارند و آنها را افزایش می دهند.

Gravestone doji

Gravestone doji

شمع Gravestone (به معنای پایه مجسمه) سایه بالایی بلندی دارد و وقتی روی نمودارظاهر می شود که قیمت اولیه و نهایی نزدیک به پایین محدوده بدون روند نزدیک باشد. نمایش این شمعی روی نمودار به این معناست که ابتدا کنترل در دست خریداران بوده اما کمی بعد کنترل قیمت ها به دست فروشندگان می افتد و قیمت را نزدیک به پایین محدوده (قیمت اولیه) نگه می دارند.
این شمع بیشتر نزولی است تا صعودی؛ وقتی خریداران قیمت ها را در دست دارند قیمت ها کمی افزایش می یابد اما با افتادن بازار در دست فروشندگان قیمت ها بازهم روند نزولی پیدا می کنند.